米8月雇用統計で追加利上げ懸念後退　続落のビットコインに仮想通貨関連株連れ安

9/2（土）朝の相場動向（前日比）

伝統金融

NYダウ：34,837ドル +0.3%
ナスダック：14,031ドル -0.02%
S&P500：4,515ドル +0.1%
日経平均：32,710円 +0.2%
米ドル/円：146.2 +0.5%
米ドル指数：104.2 +0.6%
米国債10年：年利回り4.18 +0.1%
金先物：1,966.2ドル +0.02%

暗号資産

ビットコイン：25,771ドル -0.8%
イーサリアム：1,629ドル -1.2%

本日のNYダウ・ナスダック

本日のNYダウは+115.8ドルと反発したが、ナスダックは−3.1ドルで取引を終えた。昨夜発表の米8月雇用統計が短期的なFRB追加利上げ懸念を後退させた格好だ。

関連：9月株式市場見通しは｜金融短観

米8月雇用統計　強弱まちまち

昨夜発表の米8月雇用統計（非農業部門雇用者数）はこれまでタイトだった労働市場がクールダウンの途中にあることを示した。雇用自体は堅調だったが、賃金の伸びが減速しながら労働市場へ復帰する人が増えた結果となった。

出典：Minkabu

また、失業率が前月の3.5%から3.8%へと上昇したことも一時的に短期物の利回りを押し下げていた。本日で4ヶ月目となる米エンターテインメント業界での大規模なストライキと、大手陸運会社「イエロー」の7月の事業閉鎖が米労働市場に打撃を与えている。ハリウッドのストライキでは、映画やドラマの制作が5月から中断されており、経済損失が5,700億円を超えると試算されている。

一方、8月の米ISM製造業景況指数においては予想47.1を上回った47.6の結果を受けて国債利回りは再び上昇した。

今回の雇用統計について、MarketWatchの取材に応じた、ブラックロックのリック・リーダー氏（グローバル債券部門最高投資責任者）は「過去3年間で2,600万人という歴史的な雇用を創出した米国の労働市場が冷え込みつつある今、連邦準備制度理事会はそろそろインフレとの戦いに終止符を打つことができるだろう」とコメントし、「実際、2,600万人の雇用は、オーストラリアや台湾の経済規模（すべての男性、女性、子供を含む）を追加するようなものだ」と指摘した。

3ヶ月移動平均の民間給与ベースで見ると、教育と医療サービスを除いた雇用は減速しているという。

出典：ブラックロック

なお、金曜日のデータを受けた米国債先物のトレーダーは9月にFRBが利上げに踏み切る可能性は6%程度にとどまり、11月の政策決定会合では利上げが見送られるとの見方を示した。

出典：CME

関連：「ジャクソンホール」米パウエル議長発言

重要経済指標（注目度：★★★★☆）

来週の重要経済指標

・9/6 (水)　22:45　米8月総合購買担当者景気指数(PMI、改定値)
・9/6 (水)　22:45　米8月ISM非製造業景況指数(総合)
・9/7 (木)　21:30　米前週分新規失業保険申請件数
・9/8 (金)　08:50　日本4-6月期四半期実質国内総生産(GDP、改定値) (前期比)
— CoinPost（仮想通貨メディア） (@coin_post) September 2, 2023

米国株

個別銘柄の前日比：エヌビディア-1.7%、AMD+3.5%、テスラ-5%、マイクロソフト+0.2%、アルファベット+0.3%、アマゾン+0.08%、アップル+0.8%、メタ+0.1%。ラグジュアリー銘柄前日比：エルメス-0.7%、LVMH-0.8%、

テスラ　価格引き下げ

大手EVメーカーのテスラは前日比-5%、前週比+2.6%。同社は中国国産EV大手のBYDとの価格競争が激しくなるにつれて再び中国で上級モデルである「モデルS」と「モデルX」の販売価格を引き下げた。販売促進のために、8月中旬にも両モデルの価格を引き下げたことがあって投資家に嫌気された格好だ。

ドル円　ダブルトップ示唆

ドル・円はこの日146.2円で前日比0.5%高。

先週米ジャクソンホール会議での追加利上げ示唆を受けてこれまで通り米金利高、円安方向にバイアスの傾く状況は続いたようだ。一方、今週の米経済指標のほとんどが追加利上げの可能性を後退させており、一時的にドル売りに拍車がかかった。しかし、米雇用統計後に発表された米ISM指数が予想以上となり、利回り反発に伴ってドルはプラスに転じた。

ブルームバーグによると、ブラウン・ブラザーズ・ハリマン（BBH）の為替戦略グローバル責任者、ウィン・シン氏は「ドル相場、および長期債を中心とする国債利回りが持ち直したのは特筆に値する」と指摘し「インフレを目標水準に戻すには、米国経済は余りにも強い」と述べた。